基金最大回撤率

基金的最大回撤率（Maximum Drawdown, MDD）是指在選定的時間區間內，基金淨值從最高點到最低點的最大回撤。這個指標用於衡量基金在特定時期內可能出現的最大虧損，可以幫助投資者評估基金的風險水平。

最大回撤率通常用來衡量投資組合的風險，尤其是在市場下跌期間。它是一個重要的風險指標，因為它可以幫助投資者了解在最糟糕的情況下，他們可能會損失多少資金。最大回撤率越小，說明基金在市場下跌時的表現越好，風險控制能力越強。

例如，如果一隻基金在一年內的最高點是100元，最低點是80元，那麼這個基金在這一年內的最大回撤率就是20%（100 - 80 / 100）。

需要注意的是，最大回撤率是一個相對較嚴格的指標，因為它不考慮時間因素。也就是說，即使基金在一段時間內出現了較大的回撤，但如果之後迅速恢復並創出新高，最大回撤率也不會改變。因此，投資者在評估基金時，也應該考慮其他因素，如投資期限、投資目標和個人的風險承受能力。